Tipos de ordens de negociação: ordem de mercado, ordem de limite e tipos avançados

Índice de conteúdo

• Principais conclusões
• Ordem de mercado
• Ordem de limite
• Tipos de pedidos adicionais
• Ordem Stop-Loss
• Palavras finais sobre os tipos de ordens de criptografia
• Perguntas frequentes sobre tipos de ordens de criptografia

• As ordens a mercado são executadas imediatamente sem um preço garantido, ideal para negociações rápidas em mercados líquidos. 
• As ordens limitadas permitem que os traders definam um preço desejado, mas nem sempre podem ser atendidas. 
• As ordens buy stop-limit e sell stop-limit são acionadas a um preço definido e, em seguida, transformam-se em ordens limitadas, ajudando os traders a entrar em mercados em alta ou a proteger os ganhos. 
• As ordens stop-loss tornam-se ordens de mercado para limitar as perdas quando um preço específico é atingido.
• As ordens de limite de stop-loss oferecem preços de venda precisos, mas correm o risco de não serem preenchidas. 
• As ordens de trailing-stop se ajustam automaticamente para travar os lucros à medida que os preços se movem favoravelmente. 

Uma ordem a mercado é um dos tipos fundamentais de ordem de negociação usados por investidores e traders em vários mercados financeiros, incluindo bolsas de valores, forex e criptomoedas. As ordens a mercado são executadas quase instantaneamente e são usadas quando a velocidade é uma prioridade em relação ao preço.

Características das ordens a mercado

Aqui estão algumas das principais características das ordens de mercado:

• Execução imediata: As ordens a mercado são executadas o mais rápido possível, o que é ideal quando você deseja entrar ou sair de uma posição imediatamente.
• Não há garantia de preço: Embora as ordens de mercado sejam preenchidas rapidamente, não há garantia do preço de execução, especialmente em mercados de rápida movimentação ou ilíquidos.
• Melhor para mercados líquidos: Funcionam melhor em mercados de alta liquidez, onde o spread bid-ask é estreito, minimizando o custo associado à execução imediata.

Exemplo do mundo real

Imagine que você queira comprar ações da Empresa XYZ, que está sendo negociada atualmente a US$ 50. Você coloca uma ordem a mercado para 100 ações. A ordem é executada imediatamente e você recebe as ações pelo melhor preço disponível, que pode ser um pouco acima ou abaixo de US$ 50, dependendo da liquidez do mercado e da demanda atual.

Abaixo estão algumas das principais vantagens e desvantagens do uso de ordens de mercado:

Vantagens:

• Simplicidade: As ordens de mercado são fáceis de executar, o que as torna acessíveis a todos os traders.
• Velocidade: permitem uma execução rápida, crucial em mercados voláteis em que os preços mudam rapidamente.

Desvantagens:

• Deslizamento: Em mercados voláteis ou ilíquidos, o preço final pode ser diferente do último preço negociado, resultando em derrapagem.
• Sem controle sobre o preço: Os traders não têm controle sobre o preço de execução, o que pode ser problemático em mercados de rápida movimentação.

Diferentemente das ordens a mercado, que são executadas imediatamente ao melhor preço disponível no mercado atual, as ordens com limite oferecem mais controle sobre o preço pelo qual a negociação será executada. Esse tipo de ordem é vantajoso em mercados voláteis ou ao negociar títulos com menos liquidez.

Como funcionam as ordens com limite?

Ao colocar uma ordem com limite, os traders definem um limite de preço específico – o preço máximo que estão dispostos a pagar ao comprar ações ou o preço mínimo que estão dispostos a aceitar ao vender. A ordem pode ser executada se o preço de mercado atingir ou for melhor que o preço limite especificado.

Aqui estão alguns pontos importantes sobre ordens limitadas:

• Ordem de limite de compra: Você define um preço de compra abaixo do preço de mercado atual. A ordem é executada somente se o preço da criptomoeda exceder o limite especificado.
• Ordem de limite de venda: Você define um preço de venda acima do preço de mercado atual. A ordem é executada somente se o preço do título subir até o limite especificado ou acima dele.

Abaixo estão algumas vantagens e desvantagens do uso de ordens limitadas na negociação: 

Vantagens:

• Controle de preços: Os traders têm melhor controle sobre o preço pelo qual a negociação é executada.
• Custo-benefício: Ajuda a evitar a derrapagem, que é a diferença entre o preço esperado e o preço no qual ele é executado.
• Sem preenchimentos indesejados: Protege contra a compra por mais ou a venda por um preço menor do que o pretendido.

Desvantagens:

• Sem garantia de execução: A ordem pode não ser executada se o preço de mercado não atingir o limite.
• Preenchimentos parciais: Em um mercado em rápida evolução, apenas uma parte de sua ordem pode ser executada, se for o caso.
• Custo de oportunidade: você pode perder outras oportunidades de negociação enquanto espera que o preço atinja seu limite.

Ao discutir os tipos de ordens de negociação, é fundamental entender que, além das ordens básicas de mercado e de limite, há tipos mais avançados que podem oferecer aos traders maior controle sobre suas negociações. Essas ordens avançadas são fundamentais em mercados voláteis, como o de criptomoedas, em que os preços mudam rapidamente. 

Uma ordem Buy Stop-Limit é uma ordem para comprar criptomoeda por um preço específico (o preço stop) ou superior, mas somente depois que um determinado preço stop for atingido ou ultrapassado. Esse tipo de ordem é usado quando um trader espera que o custo de um ativo aumente depois que ele atingir um determinado nível. 

Veja como funciona:

• Ativação: A ordem fica inativa até que o preço de mercado atinja o preço de parada.
• Execução: Uma vez ativada, ela se torna uma ordem limitada para comprar a um preço limitado.

Exemplo: Imagine que você esteja acompanhando uma criptomoeda que está sendo negociada atualmente a US$ 200. Você acredita que, se ela começar a se mover acima de US$ 210, continuará a subir. Você poderia definir uma ordem Buy Stop-Limit com um preço de parada de US$ 210 e um preço limite de US$ 215. Se o preço atingir US$ 210, sua ordem será ativada, mas você só comprará o ativo se puder fazê-lo por US$ 215 ou menos.

Por outro lado, uma ordem Sell Stop-Limit é uma ordem para negociar um título por um determinado preço (o preço limite) ou mais alto, mas somente depois que um determinado nível de preço (o preço stop) tiver sido atingido ou ultrapassado. Esse tipo de ordem ajuda os traders a proteger os lucros ou limitar as perdas. 

Veja como ele funciona:

• Ativação: A ordem se torna ativa somente quando o preço de mercado atinge o preço de parada.
• Execução: Quando a ordem estiver ativa, ela se tornará uma ordem limitada para vender pelo preço limite ou superior.

Exemplo: Suponha que você possua uma criptomoeda atualmente negociada a US$ 300. Para proteger seu investimento, você coloca uma ordem Sell Stop-Limit com um preço de parada de US$ 290 e um preço limite de US$ 285. Se o preço cair para US$ 290, sua ordem será ativada e o sistema tentará vender seu ativo por US$ 285 ou mais.

Uma ordem stop-loss é uma ferramenta essencial de gerenciamento de risco que permite aos investidores limitar suas perdas potenciais em uma posição. É uma ordem de negociação projetada para vender um ativo em um determinado ponto de preço, conhecido como preço de parada. Esse tipo de ordem é amplamente utilizado em vários mercados, inclusive em ações, forex e criptomoedas.

Principais características de uma ordem de stop loss:

• Execução automática: Quando o preço de stop é atingido, a ordem de stop-loss se torna uma ordem a mercado e é executada no próximo preço disponível.
• Gerenciamento de risco: Ajuda os traders a gerenciar o risco, limitando as perdas potenciais.
• Controle de emoções: Evita a tomada de decisões emocionais ao definir pontos de saída predeterminados.

Uma ordem de limite de stop-loss é uma variação da ordem de stop-loss que especifica dois preços: o preço de stop e o preço limite. Quando o preço de stop está ativo, a ordem se torna uma ordem de limite, não uma ordem de mercado. Isso significa que o ativo só será vendido pelo preço limite ou, melhor ainda, evita a derrapagem quando uma ordem é preenchida pelo preço mais baixo do que o esperado.
Vantagens:

• Precisão: Garante que o ativo seja vendido a um preço específico ou melhor.
• Controle: Oferece mais controle sobre o preço pelo qual a ordem é executada.

Desvantagens:

• Não há garantia de execução: A ordem pode não ser executada se o preço de mercado ultrapassar o preço limite.
• Menos útil em mercados de rápida movimentação: Em mercados altamente voláteis, o preço pode ultrapassar rapidamente o preço limite, levando a ordens não executadas.

Uma ordem trailing-stop é uma ordem especial de stop-loss que muda automaticamente. Ela mantém o preço de parada em uma determinada porcentagem ou valor em dólar abaixo do preço de mercado, ajustando-se à medida que o preço se move a seu favor. Isso permite que os traders protejam os lucros e, ao mesmo tempo, dêem espaço para o crescimento da posição.

Benefícios das ordens Trailing-Stop:

• Bloqueia os lucros: Aumenta automaticamente o preço de parada à medida que o preço do ativo aumenta, garantindo lucros.
• Flexibilidade: Permite que o ativo se valorize sem estabelecer um limite para os ganhos potenciais.

Os traders têm diferentes opções de ordens ao comprar ou vender criptomoedas, cada uma com seus prós e contras. As ordens a mercado são rápidas, mas não garantem um preço, enquanto as ordens com limite definem um preço, mas podem não ser executadas. As ordens stop-limit e trailing-stop ajudam a gerenciar o risco e a garantir os lucros. 

Os traders devem entender essas ordens para tomar decisões inteligentes com base em sua estratégia, nível de risco e mercado. O uso inteligente dessas ordens pode ajudar os traders a controlar suas negociações, gerenciar riscos e ter um melhor desempenho nas negociações.